Την έναρξη της δημόσιας προσφοράς νέου κοινού ομολογιακού δανείου, ύψους από 330 εκατ. έως 350 εκατ. ευρώ, ανακοίνωσε η LAMDA Development, με στόχο την εισαγωγή των ομολογιών στην Κατηγορία Τίτλων Σταθερού Εισοδήματος της Euronext Athens.
Η δημόσια προσφορά θα ξεκινήσει στις 3 Ιουνίου και θα ολοκληρωθεί στις 5 Ιουνίου 2026, ενώ η έναρξη διαπραγμάτευσης των ομολογιών έχει προγραμματιστεί για τις 10 Ιουνίου. Το εύρος της απόδοσης διαμορφώνεται μεταξύ 4,20% και 4,50%, με εξαμηνιαία καταβολή τόκων και διάρκεια επτά ετών.
Η έκδοση αφορά έως 350.000 άυλες, κοινές, ανώνυμες ομολογίες ονομαστικής αξίας 1.000 ευρώ η καθεμία, με ελάχιστο ποσό συμμετοχής τα 1.000 ευρώ μέσω του Ηλεκτρονικού Βιβλίου Προσφορών (ΗΒΙΠ). Η κατανομή θα πραγματοποιηθεί κατά 70% σε ειδικούς επενδυτές και κατά 30% σε ιδιώτες επενδυτές, ενώ σε περίπτωση υπερκάλυψης θα εφαρμοστεί αναλογική κατανομή (pro rata).
Σημειώνεται ότι η έκδοση θα ματαιωθεί εφόσον δεν συγκεντρωθούν κεφάλαια τουλάχιστον 330 εκατ. ευρώ. Οι ομολογίες δεν φέρουν εμπράγματες εξασφαλίσεις, ενώ η εταιρεία διατηρεί δικαίωμα πρόωρης εξόφλησης (call option) μετά τη λήξη της πέμπτης περιόδου εκτοκισμού και εφεξής, με premium 1%.
Παράλληλα, οι ομολογιούχοι διαθέτουν δικαίωμα επαναγοράς (put option) σε περίπτωση συγκεκριμένων γεγονότων επαναγοράς, στην τιμή του 101% της ονομαστικής αξίας, πλέον δεδουλευμένων τόκων.
Σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο, από τα καθαρά αντληθέντα κεφάλαια, περίπου 320 εκατ. ευρώ θα κατευθυνθούν στην πλήρη πρόωρη αποπληρωμή του εταιρικού ομολόγου που είχε εκδοθεί το 2020, μέσω άσκησης του σχετικού δικαιώματος πρόωρης εξόφλησης στις 21 Ιουλίου 2026.
Επιπλέον, περίπου 20 εκατ. ευρώ θα διατεθούν για την κάλυψη χρηματοδοτικών αναγκών της εταιρείας και των θυγατρικών της, μέσω κεφαλαίου κίνησης, πληρωμής τόκων και λοιπών χρηματοοικονομικών υποχρεώσεων.
Η LAMDA Development, μέλος του Ομίλου Λάτση, αποτελεί τον μεγαλύτερο όμιλο ανάπτυξης ακινήτων στην Ελλάδα, με βασικό πυλώνα ανάπτυξης το έργο του Ελληνικού, τη μεγαλύτερη αστική ανάπλαση στην Ευρώπη.
Παράλληλα, διαθέτει χαρτοφυλάκιο εμπορικών κέντρων που περιλαμβάνει τα The Mall Athens, Golden Hall, Designer Outlet Athens και Mediterranean Cosmos, ενώ δραστηριοποιείται και στον τομέα των μαρινών μέσω της Μαρίνας Φλοίσβου και της Μαρίνας Κέρκυρας.
Για τη χρήση του 2025, το 72,3% των εσόδων του ομίλου προήλθε από το έργο του Ελληνικού, ενώ το 20,9% προήλθε από τα εμπορικά κέντρα και το 5,9% από τις μαρίνες. Τα έσοδα από μερίσματα της εκδότριας διαμορφώθηκαν σε 126,6 εκατ. ευρώ το 2025, έναντι 33,4 εκατ. ευρώ το 2024.
Βασικός μέτοχος της εταιρείας παραμένει η Consolidated Lamda Holdings με ποσοστό 44,76%, ενώ η Brevan Howard Capital Management κατέχει ποσοστό 8,6%.
Η εταιρεία έχει αναλάβει την υποχρέωση διατήρησης του δείκτη Προσαρμοσμένου Καθαρού Συνολικού Δανεισμού προς Συνολικό Επενδυτικό Χαρτοφυλάκιο (Net Loan-to-Value) σε επίπεδα έως 75% καθ’ όλη τη διάρκεια ζωής του ομολόγου.
